Formations et cours particuliers
LE TRIANGLE D'INCOMPATIBILITÉ
DES STRATÉGIES BOURSIÈRES
Il existe trois objectifs souhaitables pour une stratégie boursière : permettre une exposition au risque limitée (capital garanti ou risque de perte en capital de l’ordre de 15 % au maximum), être accessible avec un investissement faible (inférieur à 2000 euros, disons) et générer des gains importants en valeur absolue (au point de générer un revenu complémentaire par exemple). Or en bourse comme ailleurs, la solution miracle n’existe pas et il est nécessaire de faire un arbitrage : seuls deux objectifs sur trois au maximum sont réalisables pour un profil qui ne dispose pas d’une formation spécialisée extrêmement solide en finance. Jetez un œil au graphique ci-dessous, qui vous donne une idée des arbitrages réalisés par les solutions grand public que vous connaissez sûrement :
Quid alors des formations qui vous promettent la panacée, à grand renfort de copies d’écran de leurs prétendus trades gagnants ? Le procédé est toujours le même : vous devez verser un montant de 200 ou 250 euros minimum sur un broker donné, et la personne vous donne ensuite accès à un fil de discussion "VIP", sur la plateforme Telegram le plus souvent, où figurent des signaux d'achat et de vente ; le vendeur reçoit alors une commission à chaque fois que vous passez un ordre ; c'est ainsi qu'il gagne de l'argent. Dans le même temps, le vendeur vous fait miroiter des performances extravagantes (gagner 5000 euros en six mois à partir de 500 euros). Bref : où se trouve le vice caché ? Au delà du fait qu'il s'agit d'une performance très exagérée (les traces perdants disparaissent bien souvent de leur registre, les commissions des brokers à chaque opération ne sont pas prises en compte dans leur calcul, et le fisc prend sa part ensuite), il est malhonnête de ne pas mentionner la déraisonnable exposition au risque que nécessite leur stratégie.
J'ai lu ceci dans un fil Telegram VIP d'une personne soi-disant experte en signaux de trading et trader à succès pour son compte propre depuis dix ans (et qui n'est bien sûr aucun diplômé d'aucune grande école d'ingénieur ou de commerce et qui n'a pas d'expérience professionnelle dans une entreprise du secteur financier, comme souvent) : "Si votre capital est compris entre 150 et 300 euros, acheter 0,05 unités de la paire euro / dollar US". Or, acheter 0,05 contrat de la paire euro / dollar représente un coût réel de plus de 5500 euros. Pourtant, il est effectivement possible chez certains brokers d'acheter 0,05 contrat euro / dollar avec seulement 150 euros dans son compte. C'est possible par ce que l'on nomme "l'effet de levier" : avec 150 euros, vous pouvez acheter pour plus de 35 fois plus (36,67 fois plus environ, pour être plus précis) si votre broker vous autorise ce que l'on appelle un effet de levier, de 36,67 dans notre cas. Concrètement, c'est un peu comme si le broker prêtait de l'argent aux traders pour qu'ils puissent investir davantage que ce que ne leur permet leur capital. Pourquoi un tel effet de levier est-il extrêmement dangereux ?
Prenons un exemple concret (sans même tenir compte des commissions des brokers), avec un portefeuille de 110 euros pour simplifier les calculs. J'achète 0,05 contrat euro / dollar le 2 janvier au cours suivant : 1 euro vaut 1,10 dollar américain. Cet achat me coûte donc 1,10 x 100000 x 0,05 = 5500 euros. Avec un effet de levier de 50 (par exemple), il me suffit donc de disposer de 5500 / 50 = 110 euros pour réaliser cet achat : l'achat m'est donc accessible pourvu que mon broker autorise les leviers de 50 (ce qui est courant pour les brokers en devises). Le 3 janvier, le cours chute comme suit : 1 euro vaut 1,09 dollar (la chute est dite de 100 pips, un pip représentant un dix-millième d'unité). Il s'agit d'une chute minime, et tout à fait courante sur le marché des changes. Mes 0,05 contrats euro / dollars que j'ai achetés la veille ne valent donc plus après calcul que 1,09 x 100000 x 0,05 = 5450 euros : j'ai donc virtuellement perdu 50 euros et mon portefeuille ne vaut plus désormais que 60 euros. En une journée, alors que le cours n'a varié que de 0,9 % environ (pour passer de 1,10 à 1,09), j'ai donc perdu 45 % environ de la valeur mon portefeuille (c'est-à-dire 50 x 0,9 % ; on voit apparaître le levier de 50 dans le calcul). Évidemment, si le cours passe le 4 janvier à 1,11 dollar pour 1 euro, mon portefeuille vaudrait cette fois 160 euros. Sur internet, on vous vend cette partie de l'histoire en éludant les risques…
UN ACCOMPAGNEMENT VERS L'AUTONOMIE ET LA RÉUSSITE
Le but de mes formations et cours est simple : vous aider pour qu'ensuite vous puissiez avancer en confiance de manière autonome et que vous n'ayez plus besoin de moi par la suite ! Pour cela, je vous sensibiliserai aux risques inhérents aux stratégies boursières et nous transcenderons, dans la mesure du possible, le triangle des incompatibilités susmentionné. Il s'agit là de vous aider à déterminer la stratégie boursière qui soit la plus appropriée par rapport à votre emploi du temps, à vos connaissances en matière de finance et d’informatique et à votre aversion au risque. En effet, il n’existe pas de solution "one size fits all" : dans le cadre de mes formations, je détermine systématiquement avec vous la solution qui vous convient le mieux — que ce soit un algorithme sur mesure ou une autre proposition adaptée — sans jamais vous transmettre une stratégie prédéfinie que je donnerai à toutes les personnes qui me contactent.
Ainsi, il n’est pas déraisonnable d’envisager un placement de l’ordre de 8 % ou 9 % net d’impôts par an en moyenne en risquant environ 25 % de votre capital. Je vous invite alors à vous renseigner sur la stratégie actions. En fonction du montant que vous investissez, vous pouvez alors dégager un complément de revenus voire même une rente nette de l’ordre d’un salaire. Cette formation est accessible à tous les profils.
Pour les plus avancés, disposant déjà de connaissances solides en informatique, nous pouvons passer à la conception de stratégies de trading algorithmique fondées sur le machine learning (ML) : forêts aléatoire, réseaux de neurones, LSTM, k-plus proches voisins ou encore support vector machine n'auront plus de secrets pour vous (en fonction de votre background mathématique, nous pourrons aller plus ou moins en profondeur dans la construction théorique des modèles). Que vous souhaitiez appliquer ces modèles au marché des indices, des devises ou des matières premières, je vous aiderai à encoder sous Python un programme de trading automatique fondé sur l'intelligence artificielle connecté directement à votre broker. On entre là dans la cours des grands : être familier avec le langage Python et ne pas avoir peur de l'informatique, avoir un niveau en mathématiques solide et connaître un minimum les grands indicateurs techniques sont des prérequis indispensables pour tirer le meilleur profit d'un tel accompagnement.
Si maintenant vous aspirez à doubler votre mise chaque année, vous pouvez vous renseigner sur ma formation cryptomonnaies, mais gare à la volatilité inhérente d’un tel marché, qui pourrait mettre votre compte dans une situation critique si vous n’adoptez pas un money management rigoureux. Se repérer et dominer la jungle des cryptomonnaies, c'est cependant possible pour tous, pourvu que l'on soit rigoureux dans ses stratégies et alerte vis à vis des variations des cours.
Pour ceux qui veulent aller plus loin dans la compréhension des marchés, je propose également une formation exigeante qui vous permettra de maîtriser l'analyse technique. Comme votre but ne sera sans doute pas de rester devant votre écran à guetter les signaux du marché, l'objectif clef sera d'élaborer votre propre stratégie pour ensuite l'automatiser, à l'aide de l'outil ProRealCode (plateforme ProRealTime) pour les allergiques au code, de la plateforme MetaTrader, ou grâce à Python pour les plus ambitieux.